Yearn Finance es un agregador de rendimiento que busca automáticamente estrategias generadoras de beneficios para los usuarios de criptomonedas a través de contratos inteligentes que se integran con múltiples otras plataformas de finanzas descentralizadas (DeFi).
Yearn Finance es un agregador de rendimiento que busca automáticamente estrategias generadoras de beneficios para los usuarios de criptomonedas a través de contratos inteligentes que se integran con múltiples otras plataformas de finanzas descentralizadas (DeFi).
Las finanzas descentralizadas (DeFi) ofrecen a los usuarios de criptomonedas múltiples oportunidades para aumentar sus tenencias de criptomonedas. Las estrategias generadoras de recompensas son algunas de las formas más populares de utilizar DeFi, ya sea a través de préstamos y empréstitos descentralizados, proporcionando liquidez a una plataforma de creador de mercado automatizado, o buscando los incentivos más altos ofrecidos por los protocolos DeFi.
Yearn Finance (a veces estilizado como yearn.finance) tiene como objetivo encontrar las mejores oportunidades de recompensas y reunirlas en un lugar fácil de usar para los usuarios de DeFi. Esto convierte a su plataforma en un agregador de rendimiento.
Aunque los usuarios pueden intentar manualmente encontrar oportunidades como esta a través de aplicaciones DeFi (llamado yield farming), Yearn en cambio les permite depositar fondos en bóvedas, llamadas yVaults, que utilizan diferentes estrategias en un intento de ganar ingresos pasivos con sus tenencias de criptomonedas.
El token de Yearn basado en Ethereum, YFI, permite a sus titulares participar en la gobernanza y la toma de decisiones en la plataforma.
¿Cómo se desarrolló Yearn Finance?
Yearn fue lanzado inicialmente a principios de 2020 por el científico informático sudafricano Andre Cronje, quien también es conocido por co-fundar la blockchain Fantom. Originalmente llamado iEarn.finance, el proyecto vio un éxito casi inmediato, con su token YFI —lanzado en julio de 2020— alcanzando una capitalización de mercado de más de 1.000 millones de dólares en agosto de ese año. A pesar de su ascenso meteórico, Cronje anunció en octubre de 2020 que dejaría el proyecto y DeFi por completo, pero más tarde trabajaría en otros proyectos como Fantom, solo para alejarse nuevamente en 2022.
Aunque muchos proyectos reservan parte de su suministro de tokens para fundadores, inversores y el equipo de desarrollo, Yearn abordó la distribución de su token YFI con un "lanzamiento justo". A través de este proceso, todos los YFI fueron distribuidos a los usuarios de Yearn por proporcionar liquidez o hacer staking a través de la plataforma.
Yearn ha continuado creciendo a pesar de la partida de su fundador, y su comunidad ha guiado el proyecto hacia un período de operación estable. Aunque se construyó en Ethereum, se ha expandido para incluir soporte para otras cadenas, incluyendo Fantom y soluciones de capa 2 como Arbitrum y Optimism.
¿Cómo funciona Yearn Finance?
La plataforma de Yearn está diseñada para recopilar oportunidades generadoras de recompensas a través de DeFi. Esto significa que capitaliza otros protocolos como el intercambio descentralizado (DEX) de stablecoins Curve, plataformas de préstamos/empréstitos como Aave y Compound, el protocolo emisor de DAI Maker, y más. Esto simplifica el proceso de yield farming al encontrar las estrategias DeFi más rentables y compilarlas en una sola plataforma.
yVaults, yCRV e yBribe son tres productos principales ofrecidos por Yearn.
yVaults
Los usuarios pueden depositar sus criptomonedas en yVaults para que Yearn encuentre las estrategias de mayor rendimiento y les devuelva esas recompensas. Al depositar DAI, por ejemplo, un usuario recibe yvDAI a cambio, un token que les da la oportunidad de cobrar una recompensa del yVault de DAI.
Por este servicio, Yearn incurre en una tarifa de rendimiento (y a veces una tarifa de gestión) que se deduce de las recompensas pagadas a los depositantes. Las tarifas de rendimiento se pagan a los estrategas, quienes crean estrategias verificadas implementadas en la plataforma.
Pueden haber hasta 20 estrategias utilizadas en cualquier momento por un yVault, diversificando las recompensas a través de múltiples plataformas y fuentes. Las estrategias pueden ser tan simples como depositar en los mejores pools de liquidez, que pueden cambiar con el tiempo.
Alternativamente, las estrategias también pueden involucrar múltiples pasos. Por ejemplo, un yVault puede tanto suministrar como pedir prestado una stablecoin en una plataforma de préstamos como Aave, mientras también proporciona garantía al protocolo Maker para acuñar DAI y "flashloanearlo" (un préstamo que se devuelve dentro de la misma transacción de blockchain) a la misma posición en Aave. Este tipo de estrategia muestra que el uso de múltiples plataformas y métodos puede aumentar las recompensas.
yCRV
Entre todos los protocolos DeFi, Yearn está quizás más entrelazado con el DEX de stablecoins, Curve Finance, y ofrece oportunidades únicas a los titulares del token de gobernanza CRV de Curve.
El sistema yCRV de Yearn permite a los usuarios utilizar tokens/yVaults especiales que tienen diferentes funciones.
- yCRV – Token utilizado en la plataforma para interactuar con otras ofertas basadas en Curve de Yearn. Se puede acuñar bloqueando permanentemente CRV a la posición de Yearn en el token de votación bloqueado de Curve llamado veCRV (CRV con voto en fideicomiso).
- st-yCRV (yCRV stakeado) – Tokens que generan recompensas de las tarifas de administración de Curve y los votos de gobernanza.
- lp-yCRV (yCRV de pool de liquidez) – Tokens que generan recompensas por proporcionar liquidez en el pool CRV/yCRV de Curve.
yBribe
La oferta final de Yearn implica el uso de veCRV.
Los titulares de veCRV, que tienen el poder de votar en las propuestas de gobernanza de Curve, pueden ganar recompensas a través de la plataforma yBribe de Yearn vendiendo sus votos a los mejores postores que, a su vez, pueden votar sobre cómo se asignan las recompensas de CRV.
¿Cómo se utiliza el token YFI?
YFI fue diseñado originalmente como un token para recompensar a los primeros usuarios por adoptar la plataforma de Yearn, lo que causó una afluencia de usuarios.
Una vez que YFI fue completamente distribuido, los titulares de YFI son ahora responsables de gobernar la plataforma de Yearn a través de una organización autónoma descentralizada (DAO). Lo hacen primero bloqueando su YFI en la plataforma en forma de YFI en fideicomiso de votación (veYFI).
Distribución de tokens
YFI tiene un suministro total de 36,666 tokens. Al inicio, la distribución de tokens de Yearn asignó inicialmente 10,000 YFI al pool de liquidez yCRV, y 10,000 YFI a dos pools de liquidez separados de Balancer.
Poco después, los titulares de YFI votaron para acuñar 6,666 tokens YFI adicionales para ayudar a salvaguardar el desarrollo futuro del protocolo. Un tercio de estos tokens fueron luego adjudicados a contribuyentes clave del protocolo, y los dos tercios restantes se depositaron en la tesorería operada por la gobernanza de la plataforma.
Aspectos esenciales de Yearn Finance
- Yearn Finance es un "agregador de rendimiento" que permite a los usuarios generar recompensas en criptomonedas a través del yield farming automatizado utilizando protocolos DeFi como Curve, Compound, Maker y Aave.
- Yearn utiliza múltiples estrategias —a menudo simultáneamente— para ayudar a los usuarios a buscar las mayores recompensas, y sus ofertas incluyen yVaults que generan intereses, múltiples tokens yCRV basados en Curve, y un sistema para subastar el poder de voto de veCRV.
- Aunque el token YFI se utilizó originalmente como incentivo para usar Yearn, todos los tokens YFI han sido distribuidos y ahora se utiliza para la gobernanza de la plataforma.
Cómo comprar yearn.finance (YFI)
Puedes comprar la moneda Yearn.finance en Bitstamp. ¡Regístrate para obtener una cuenta en Bitstamp y comienza a operar con YFI hoy!
Divulgación: Bitstamp tiene licencia para participar en actividades comerciales de moneda virtual por el Departamento de Servicios Financieros del Estado de Nueva York.